Book missing.svg  Šiam straipsniui ar jo daliai reikia daugiau nuorodų į šaltinius.
Jūs galite padėti Vikipedijai įrašydami tinkamas išnašas ar nuorodas į šaltinius.

„S&P 500“ arba „Standard & Poor’s 500“ – indeksas, kuris yra laikomas vienu įtakingiausių JAV akcijų biržos rodiklių. Jį apskaičiuojant yra įtrauktos 500 pirmaujančių įmonių svarbiausiuose JAV sektoriuose, suskirstytuose pagal GICS klasifikaciją, akcijų kainos.

„S&P 500“ idekso kreivė nuo 1949 m. iki 2007 m.

„S&P 500“ rodo apie 75 proc. JAV akcijų biržos kapitalizacijos. Pagrindiniu kriterijumi atrenkant įmones yra laikoma rinkos kapitalizacija, tačiau atsižvelgiama į akcijos likvidumą, augimo tempus, įmonės veiklos rūšį. Beveik pusę indekso reikšmės sudaro finansų, informacinių technologijų ir energetikos sektorių akcijos. Šis indeksas buvo pradėtas apskaičiuoti 1923 m. Tuo metu apskaičiuojant indekso reikšmę atsižvelgta tik į 233 įmonių akcijų kainas, o 1957 m. jis buvo pradėtas apskaičiuoti atsižvelgiant į 500 įmonių akcijų kainas. Indekso sudėtis yra peržiūrima tada, kai reikia, t. y. nėra nustatyta konkrečių datų, kada turi susirinkti komitetas.

Pasirinkimo kriterijaiKeisti

Nuo 2005 m. indekse atsižvelgiama į laisvai cirkuliuojančių akcijų skaičių.[1] Praktiškai daugelis iš 500 biržoje listinguojamų bendrovių turi tik nedidelę įtaką indekso kitimui. Dešimt didžiausių S&P 500 akcijų fondų 2021 m. birželio mėn. pabaigoje sudarė apie 26,6 % indekso.[2]

Įtraukimo į S&P 500 indeksą kriterijai[3][4][5]:

  • Įmonė turi būti iš JAV.
  • Bendrovės rinkos kapitalizacija turi būti ne mažesnė kaip 11,2 mlrd. JAV dolerių.
  • Ne mažiau kaip 50 % akcijų turi būti laisvai cirkuliuojančios.
  • Turi būti viešai įtraukta į Niujorko vertybinių popierių biržą arba NASDAQ.
  • Metinės prekybos apyvartos ir rinkos kapitalizacijos santykis turi būti ne mažesnis kaip 0,3.
  • Minimali mėnesio prekybos apimtis - 250 000 akcijų per kiekvieną iš šešių mėnesių iki vertinimo datos.
  • Ataskaitų skaidrumas.
  • Negali būti įtraukti į indeksą: ribotos atsakomybės bendrijos (LP), pagrindinės komanditinės ūkinės bendrijos ir jų investiciniai fondai (MLP, PTP), nebiržinių biuletenių išleidimas (OTCBB), uždarieji fondai (CEF), biržoje prekiaujami fondai (ETF), biržoje prekiaujamos obligacijos (ETN), „Royalty“ bendrovės, tikslinės stebėjimo akcijos (Tracking Stock); privilegijuotosios akcijos, savitarpio investiciniai fondai, akcijų varantai, konvertuojamos obligacijos, investiciniai fondai, Amerikos depozitoriumo kvitai ir Amerikos depozitoriumo akcijos.

Jei įmonė nebeatitinka pirmiau nurodytų reikalavimų, ji nėra nedelsiant pašalinama. Pagrindinė pašalinimo iš indekso priežastis yra pardavimas arba susijungimas.[6]

Lygiavertė versijaKeisti

Nuo 2003 m. pradžios yra S&P 500 EWI indeksas, kuriame visi 500 dalyvių turi vienodą 0,2 % svorį. Indeksas koreguojamas kas ketvirtį.[7]

IšnašosKeisti

  1. „Key dates and milestones in the S&P 500's history“. reuters.com. Nuoroda tikrinta 2021 m. Liepos 19 d. 
  2. „Top 10 S&P 500 Stocks by Index Weight“. investopedia.com. Nuoroda tikrinta 2021 m. Liepos 19 d. 
  3. „The S&P 500: The Index You Need To Know“. investopedia.com. Nuoroda tikrinta 2021 m. Liepos 19 d. 
  4. „How to invest S&P 500 Guide 2021“. comparebrokers.co. Nuoroda tikrinta 2021 m. Liepos 19 d. 
  5. „Towards the Declassification of S&P 500 Boards“. papers.ssrn.com. Nuoroda tikrinta 2021 m. Liepos 19 d. 
  6. „S&P 500 Changes“. sandp500changes.whw1.com. Nuoroda tikrinta 2021 m. Liepos 19 d. 
  7. „S&P; 500 Equal Weight Index“. us.spindices.com. Nuoroda tikrinta 2021 m. Liepos 19 d.